何百もの銀行がSVBスタイルのランで脆弱になるだろう、と研究者は言う
この調査は、4,800 以上の米国の銀行をカバーするデータに基づいており、 1,619 の銀行が、無保険の預金がすべて引き出された場合、破綻するリスクがあることを発見しました。 保険に加入していない預金者の半数が資金を引き出すシナリオでは、186 の銀行が危険にさらされることになる、と研究は結論付けています。
「全体として、これらの計算は、最近の銀行資産価値の下落が、米国の銀行システムの脆弱性を保険なしの預金者の取り締まりに対して非常に大幅に増加させたことを示唆しています」と研究者は書いています。
SVB の突然の破綻は、銀行業界にとって「ショックだった」と、この研究の筆頭著者であり、南カリフォルニア大学マーシャル スクール オブ ビジネスのエコノミストである Erica Xuewei Jiang 氏は述べています。
「これは、この利上げが銀行部門にどれほどの問題を引き起こすかを認識していないことを示している」と Jiang 氏は述べた。 「保険に加入していない預金者がすべて実行に移さなければ、銀行部門はうまくいくでしょう。 しかし問題は、無保険の預金者がいつ銀行を利用するかです。 それから、いくつかの問題があります。」
この調査は、今後 2 年間、規模に関係なくすべての預金を保証するよう FDIC に求める中規模銀行からの要求にさらに拍車をかける可能性があります。 FDIC は、250,000 ドルまでの預金を保証します。
ジャン氏は、この研究は追加の銀行取り付け騒ぎがあるかどうかを予測することを意図したものではなく、銀行取り付け騒ぎが発生した場合に考えられるシナリオを提示することを目的としていると強調した. この調査では、個々の銀行の名前も出していません。
代わりに、無保険の預金に主に焦点を当てているのは、無保険の資金を持っている預金者は、安全ではないと信じている場合、お金を引き出す動機が強くなるからです。
銀行の名前を特定することはできませんでしたが、この調査では、取り締まりのリスクが最も高い上位 10 の銀行のうち、1 兆ドルを超える資産を持っている銀行があることがわかりました。 3 つは 2,000 億ドルを超える資産を持っています。 3 つは 1,000 億ドルを超える資産を持っています。 残りの 3 つは 500 億ドルを超える資産を持っています。
シリコンバレー銀行の場合、この調査によると、同銀行は国内で資本金が最悪の銀行ではなく、認識されていない損失が最も多い銀行でもありませんでした。 研究者は、それを際立たせたのは、「無保険の資金の不均衡なシェア」であると結論付けました。
S&P Global によると、企業はシリコン バレー銀行に 1,516 億ドルの無保険預金を保有しており、これは同社の総保有高の 93.9% に相当します。 シリコンバレー銀行の顧客の多くは、保険をかけられるよりもはるかに多くの現金を持っているテクノロジー企業でした。
シリコンバレー銀行の破綻に続いて、ニューヨークのシグネチャー銀行が破綻した。 その後、ウォール街の最大の銀行が団結して、もう 1 つのぐらついている銀行、ファースト リパブリックを救いました。
それにもかかわらず、連邦準備制度理事会は、銀行部門が安定していると確信して、金利を引き上げ続けています。
